Tema - Srbija

Šta su penzijski fondovi

Dobrovoljni penzioni fondovi su dobro rešenje za dugoročno investiranje pod profesionalnim vođstvom.

Osnovni cilj profesionalnog upravljanja prikupljenim novcem je očuvanje i uvećanje vrednosti uplaćenih sredstava. Dobrovoljni penzijski fondovi u Srbiji su otvorenog tipa, što znači da njihovi članovi mogu da budu sva pravna lica i pojedinci.

Pravna lica su kompanije koje u penzijske fondove uplaćuju dopunske penzijske doprinose za svoje zaposlene, pored obaveznih penzijskih doprinosa koji se uplaćuju u PIO fond. Pojedinci penzijske doprinose uplaćuju iz zarade ili drugih prihoda. Sve informacije o fondu mogu se naći u prospektu koji je osnovni dokument fonda i sadrži podatke o načinu ulaganja imovine, troškovima i slično.

Prospekt Dobrovoljnog penzijskog fonda je prvi dokument putem kog građani mogu da se informišu o načinu poslovanja fonda, o troškovima koje mogu da imaju prilikom ulaganja u penzioni fond, o strukturi imovine tog penzionog fonda, o vodećim ljudima fonda. Kroz taj dokument oni saznaju u šta su uložena sredstva postojećih članova fonda, i kako će u budućnosti biti uložena njihova sredstva.

U skladu sa aktuelnim zakonskim investicionim ograničenjima, dobrovoljni penzijski fondovi mogu imovinu fonda investirati u državne hartije od vrednosti – bez ograničenja, dužničke hartije od vrednosti opština (municipalne obveznice) – maksimalno do 50% ukupne imovine, dužničke hartije od vrednosti kompanija (korporativne obveznice) – maksimalno do 50% ukupne imovine, akcije domaćih i stranih izdavalaca – maksimalno do 40% ukupne imovine, zatim, bankarske depozitie– maksimalno do 35% ukupne imovine (do 5% u jednu banku), u nekretnine u Srbiji – maksimalno do 5% ukupne imovine (do 2%) u jednu ili u inostranstvo – maksimalno do 10% ukupne imovine.

Dosadašnja istorija poslovanja pokazala je da je investiciona politika dobrovoljnih penzijskih fondova vrlo konzervativna. To znači da uglavnom ulažu u sigurne hartije sa minimalnim rizikom. U strukturi portfolia penzijskih fondova dominantnu poziciju imaju trezorski zapisi Republike Srbije. Od drugih kamatnih instrumenata, bankarski depoziti takođe imaju konstantno učešće u portfoliu penzijskih fondova.